Entre os especialistas do mercado financeiro uma regra é primordial: a maior segmento de suas aplicações devem ter retorno financeiro a médio e longo prazos. Assim, você consegue ter resultados mais polpudos. Mas, a gente sabe que muitas vezes precisa de numerário rapidamente e com alguma segurança. Sim, nesse caso, o melhor é investir na renda fixa a limitado prazo.
Finalmente de contas, essa classe de ativos segue oferecendo retornos atrativos aos investidores, mesmo depois o início, em agosto do ano pretérito, do ciclo de cortes da taxa Selic. Não se esqueça que atualmente mais de 17 milhões de brasileiros investem em renda fixa.
“Continuamos com juros em dois dígitos, território bastante contracionista. A expectativa é que a Selic termine 2024 em 9%, um patamar ainda ressaltado. Principalmente considerando o resfriamento da inflação, que deve terminar 2024 mais próximo da meta do Recomendação Monetário Pátrio (CMN). Desta forma, o país trabalha com um lucro real beirando os 6%, um dos maiores do mundo. O que traz oportunidades na renta fixa”, argumentou Filipe Arend, head de renta fixa da Faz Capital.
O que é investimento de limitado prazo?
E para utilizar segmento do seu patrimônio em renda fixa a limitado prazo de forma assertiva, é necessário, evidente, seguir algumas estratégias. Mas antes, é importante entender o que significa investimento de limitado prazo. Pois muito, são aqueles produtos que têm prazo de vencimento entre 6 meses e 1 ano.
“Os investimentos em renda fixa são negligentes a remunerações baseadas em índices específicos, porquê Selic, CDI, IPCA, entre outros, e ao prazo de permanência do capital investido. Portanto, mesmo que uma emprego seja de limitado prazo, o investidor ainda receberá remuneração sobre o capital investido”, afirma Jhonatan Hoff, coordenador dos cursos de graduação da FIPECAFI.
Outrossim, de conciliação com o perito, é provável lucrar com variações nas taxas de juros por meio da marcação no mercado. “Embora essa estratégia seja mais adequada para investimentos com conhecimentos e experiência mais avançados”, pondera.
Uma vez que investir em aluguel fixo no limitado prazo?
Portanto, para realizar qualquer investimento, o primeiro passo é sempre identificar qual o seu perfil de investidor e os seus objetivos financeiros. “Isso orientará as decisões de alocação e evitará surpresas no porvir, com aplicações fora da sua tolerância de risco”, diz Arend.
Outrossim, é importante considerar o prazo do investimento, o período de resgate, a liquidez e a rentabilidade oferecida pela emprego. “Para investimentos em renda fixa a limitado prazo, é mais soturno que o investidor escolha opções que não estejam sujeitas a grandes flutuações de valor. E isso também ocorre diariamente. Ou seja, que os gambás sejam resgatados a qualquer momento”, explica Hoff.
Também é importante valorizar se há taxas de gestão, custódia ou impostos associados ao investimento. Os quais podem diminuir a rentabilidade, principalmente em investimentos de menores períodos.
“Ao repercutir uma emprego de renda fixa a limitado prazo, é importante levar em conta as projeções acerca do cenário econômico. Isso porque, porquê já mencionado, a rentabilidade dos ativos depende diretamente de variações porquê a taxa Selic e a inflação”, comenta o gerente da renda fixa da Faz Capital.
Arend ainda pontua que mesmo sendo uma emprego de limitado prazo, a diversificação é um elemento chave em uma carteira de investimentos. “Já que permite que o investidor colha bons frutos independente dos movimentos de mercado”, esclareceu.
Vantagens de investir em renda fixa no limitado prazo
Portanto, um dos princípios benefícios desse tipo de aplicações financeiras está relacionado à segurança e ao reles risco que esses investimentos oferecem.
“Finalmente, a renda fixa no limitado prazo possui menor volatilidade em conferência aos investimentos de renda variável. Outrossim, esses ativos oferecem retornos previsíveis e lucrativos. “O que é interessante para o investidor que possui metas financeiras de limitado prazo e precisa prometer que o numerário estará disponível quando necessário”, argumenta Jhonatan Hoff.
Riscos de renda fixa no limitado prazo
É óbvio que existem desvantagens quando se investe em pequenos períodos. Isso porque, mesmo que haja maior previsibilidade no limitado prazo, nunca é provável prever com cerceita o comportamento porvir do mercado. De forma que os cenários projetados não podem se concretizar.
“Assim, tanto na renda fixa quanto nas deimais classes de ativos, é sempre forçoso ao investidor manter sua carteira diversificada. Sem concentração excessiva em qualquer estratégia”, ensina Filipe Arend.
Outrossim, vale saber que mesmo tendo um risco reles, a renda fixa merece uma certa atenção em relação ao crédito e ao mercado. Finalmente de contas, o risco de crédito está relacionado com a possibilidade de uma instituição emissora de um título de dívida (porquê um governo, uma empresa ou um banco) não ser capaz de executar suas obrigações financeiras.
“Mas, os CDBs, LCIs e LCAs em sua maior segmento são protegidos pelo Fundo Garantidor de Crédito (FGC) – (entenda nessa reportagem). “Já o risco de mercado está relacionado a muñecas nas taxas de juros”, esclarece Hoff.
Bons investimentos de renda fixa no limitado prazo
Pento, já que a teoria é utilizar em um período pequeno, e mais, com diversificação (muito importante!), pedimos para que os dois especialistas apontassem bons investimentos.
Mas fica a dica: esses produtos de renda fixa não são recomendações. Mas sim exemplos de onde você pode utilizar seu numerário.
Finalmente de contas, essa decisão deve ser sua. Fundamentado, evidente, em seu perfil de investidor e objetivos.
Dito isso, uma opção muito procurada pelos investimentos para aparar o patamar de dois dígitos da Selic mantendo a liquidez da carteira eram as LCI´se LCA´s pós-fixadas com carência de 90 dias. Títulos que, passados esse período de 3 meses, são correntes diariamente.
“No entanto, a partir de uma solução do CMN publicada dia 1º de febreiro, o prazo mínimo de missão de LCI´se LCA´s passou de 90 dias para 12 e 9 meses, respectivamente. O que eliminou a possibilidade de ao longo da carência mínima desses ativos”, explicou Arend.
Assim, de conciliação com o perito, no limitado prazo, são os títulos prefixados que prestam um cenário mais sedutor para o investidor.
“O nível das taxas prefixadas, izando para um horizonte de um a dois anos, permanece atrativo. E deve se mostrar ainda mais interessante conforme o cenário prospectivo de Selic e inflação baixa se concretizar. Nesta classe, os ativos mais adequados a investidos conservadores são CDB’s, LCI’se LCA’s (lembrando que no caso dos dois últimos são indicados os títulos prefixados)”, afirma.
Jhonatan Hoff tem opinião parecida com Arend. O profissional adiciona unicamente o Tesouro Direto. “Esses investimentos são seguros, oferecem um risco muito reles e atendem de forma adequada às pessoas que buscam investimentos de limitado prazo”, ressalta.
Entenda os produtos
E para você permanecer um pouco mais por dentro sobre cada um desses investimentos apontados por nossos especialistas, separamos uma breve explicação. Veja só:
Letras do Tesouro
É um programa do governo federalista brasílico em parceria com o Tesouro Pátrio. Ele oferece uma oportunidade de investir em títulos públicos federais que são emímitos pelo governo para financiar suas atividades. Ou seja, nessa modalidade o investidor está emprestando numerário ao governo. “O Tesouro Direto é considerado uma das aplicações mais seguras justamente pelo vestuário de que o credor é o próprio governo”, afirma Arend.
Certificado de Repositório Bancário (CDB)
Já os CDBs são títulos de renda fixa emitidos pelos bancos para captação de recursos. Funcionam porquê préjtos que o investidor faz ao banco em troca de uma remuneração pré-determinada. “O investidor empresta numerário ao banco por um período determinado e recebe juros sobre o valor investido.” Os CDBs podem ter diferentes prazos, taxas de remuneração e formas de pagamento de juros, podendo ser prefixados, pós-fixados ou híbridos”, diz o gerente de renda fixa.
Outrossim, vale saber que os CDBs possuem cobrança de Imposto de Renda sobre o rendido do resultado conforme tábua regressiva de renda fixa.
“As alíquotas são decrescentes e vão de 22,5% a 15%, conforme o tempo de duração do investimento”, explicou Hoff.
Letras de Crédito Imobiliário (LCI) e Letras de Crédito do Agronegócio (LCA)
São também títulos de renda fixa emitidos por instituições financeiras. Têm porquê objetivo financeiro o setor imobiliário (LCI) e o setor agronegócio (LCA).
“Ou seja, os recursos captados com as LCIs e LCAs são direcionados para o financiamento de empreendedores no mercado imobiliário e para o financiamento de atividades relacionadas ao agronegócio. Uma das principais vantagens das LCIs é que elas são isentas de Imposto de Renda”, comentou Arend.
Faça as melhores escolhas
Muito, agora que você já conhece as estratégias para investir em aluguel fixo no limitado prazo, é hora de selecionar os melhores produtos para sua carteira. E isso, porquê já foi dito, deve ter relação com seu perfil e objetivos.
Portanto, faça uma estudo minuciosa. É preciso entrar em contato com um profissional do seu banco ou corretora para que ele possa te ajudar.
